保單紅利成績表 : 分紅實現率

具儲蓄成分的保險產品十分常見，例如有分紅成分的人壽保單。有些保險中介人銷售分紅保單時，可能會以高回報作賣點，但其實相關回報並非全部保證。分紅保單的回報一般分為保證利益及非保證利益(即紅利)兩部分。有些保單的紅利看似吸引，但既然並非保證，最終能否實現及能實現多少，才是重點所在。

保單年期可能長達數十年，我們沒法知道保險公司將來會派發多少紅利，但卻可以透過「分紅實現率」了解保險公司過往派發紅利的表現。「分紅實現率」是以分紅保單實際派發的累積紅利總額，除以銷售時於利益說明文件所述的預計紅利總額。接近 100% 的比率表示保險公司接近達到銷售時預期的紅利。如果比率低於 100%，則表示實際派發的金額低於銷售時利益說明所述的數額，反之亦然，見以下例子:

消費者可瀏覽保監局網頁的「保險公司分紅實現率的網站列表」以查閱保險公司發布的分紅實現率。參閱分紅實現率時，大家應留意以下要點:

1. 特別留意長期的分紅實現率

分紅保單屬長期性質，一般而言，保單初期的預期紅利較少，保險公司相對容易做到接近100%的實現率。而愈到保單的後期，紅利金額一般會愈大，所以保單年度較後的比率或更能反映其長期表現。然而，大家不應只留意個別時期的分紅實現率，因為比率會隨時間波動，你應查看所有保單年度的比率，特別是長期的分紅實現率，以了解分紅產品過往的整體表現。

2. 不同種類的分紅實現率

紅利有不同的種類，例如周年紅利、復歸紅利及終期紅利。基於不同紅利的特點，保險公司會分別披露不同種類的分紅實現率。如果分紅保單會派發多於一種紅利，消費者可以查看利益說明文件了解各種紅利的佔比，例如若復歸紅利的佔比較高，那有關的實現率便更加重要。

3. 新產品沒有或只有很短期的分紅實現率

保險公司一般會在產品推出一年後才刊登分紅實現率，假如相關分紅保單屬新產品或新系列，沒有或只有很短年期的分紅實現率，則未必具參考意義。消費者可查看保險公司其他特點相似的分紅產品的實現率，了解保險公司實現紅利的往績表現。

4. 過往表現並非未來表現的指標

分紅實現率反映保險公司實現紅利的表現，值得消費者參考，但它只是過去的表現，並不是保險公司將來派發紅利的指標。消費者購買保單時，不應以分紅實現率作為唯一考慮。作出決定前，應同時考慮其他重要因素，例如產品是否適合你、自己的負擔能力、產品的主要特點及風險等。

發布者: 錢生15/12/2022